人物简介

赵乐峰：台湾金融研究院顾问，先后在台湾中国信托银行、富邦集团、荷银基金及英国保诚基金等金融及资产管理机构任职，从业经验19年。

学会一种投资组合理念

大陆理财市场去年和今年是冰火两重天，在今年这样萧条的行情下，投资者应当怎样做？

赵乐峰：我到大陆这几年，对大陆理财市场的印象就是两个极端，普通的投资者在市场上升的时候，一股脑奔向股票；市场萧条时，又全部退回到存款。这种投资理念是造成大陆理财市场大起大落的主因。

大陆的投资者现在要学会一种投资组合的理念，像台湾一般的投资者会将自己的投资分为5块进行配置，分别是股票、平衡式基金、债券、货币基金、房地产，在牛市的时候，股票所占的投资比在5成到6成之间，2成用于平衡式基金，剩下的则分散于另外的投资类别；在熊市的时候，则调整为股票4成，债券2到3成，货币基金1成这样子。这样的投资组合融激进与稳健于一身，牛市的时候不会孤注一掷，熊市的时候也不会满盘皆输。

另外存款我们也要实现多元化。大陆这边投资者购买外币理财品，会先将人民币换成外币然后购买，这样假使失败不但蒙受投资损失还要蒙受汇率损失。台湾有一条经验值得大陆汲取的是，在台湾购买理财产品，台湾人会利用外汇存款购买外币理财品，而用本币购买本